Финансовые отчеты. Отчет о движении денежных средств
В основе инвестиционного анализа лежит методика оценки дисконтированных денежных потоков (Discounted Cash Flow, DCF), используемая для анализа привлекательности определенной инвестиционной возможности. В отличие от статических планов ТЗ (технического задания), где невозможно построить прогнозный дисконтированный денежный поток, программа для разработки бизнес-планов должна «уметь» планировать относительно «реальные» деньги, которые должны быть отражены в финансовом отчете «о движении денежных средств» (Cash flow).
Для расчета дисконтированного денежного потока в «Budget-Plan Express» используется прямой метод, как наиболее точный в прогнозировании денежных потоков. В МСФО (IAS 7) также рекомендуется использовать в финансовом планировании прямой метод расчета операционного денежного потока (Net Operating CF, NOCF). Косвенный метод применяют, когда отсутствуют прогнозные значения выручки и всех денежных расходов, то есть, достаточно точный прогноз финансового результата.
Расчеты «Отчета о движении денежных средств» и «Плана оплаты кредиторской задолженности» производятся параллельно (одновременно), с целью совмещения денежных потоков (Cash flow) и «схем оплаты» (смотрите
«Моделирование денежных потоков»).
Таким образом, основные статьи поступлений и выплат денежных средств и их эквивалентов, отображенные в таблице «Отчета о движении денежных средств» («Cash flow statement»), моделируется из относительно «реальных» денежных потоков, как схематически изображено на рисунке:
Отчет о движении денежных средств
Структура и содержание таблицы «Отчет о движении денежных средств»:
| № |
Название |
Исходные и расчетные данные |
| ОПЕРАЦИОННЫЙ ДЕНЕЖНЫЙ ПОТОК = [01] - ( [02] + [03] + [04] + [05] + [06] ) |
| 01 |
Поступление денег |
Поступление денег от реализации продуктов/услуг (Плана поступления денег → Итоговый столбец "оплаты") ± Выручка (Настройки корректировок и баланса → Таблица корректировок) ± Корректировка НДС от операционной деятельности (План расчетов с кредиторами → Возмещенный НДС, зачеты) ± Корректировка НДС от инвестиционной деятельности (Инвестиционный план → Инвестиционные активы) ± Корректировка НДС от операций с активами (Инвестиционный план → Основные средства и прочие активы) |
| 02 |
Выплаты поставщикам и подрядчикам |
Материальные затраты в составе прямых затрат +
Материальные затраты в составе ресурсов (затраты на реализацию этапов производства) +
Прочие материальные затраты ±
План-фактное отклонение (План расчетов с кредиторами) ± Учет резервов "Материальные расходы" ± ПФО резервов (Финансовый план → Резервы предстоящих расходов).
|
| 03 |
Выплаты по заработной плате |
Заработная плата в составе прямых затрат +
Заработная плата в составе затрат на ресурсы (затраты на реализацию этапов производства) +
Заработная плата в составе общих затрат +
Выплаты в пенсионный и прочие фонды ±
План-фактное отклонение (План расчетов с кредиторами) ± Учет резервов "Заработная плата" [в составе прямых затрат] ± Учет резервов "Заработная плата" [в составе общих затрат] ± ПФО резервов (Финансовый план → Резервы предстоящих расходов) |
| 04 |
Выплаченные проценты |
Расходы по обслуживанию долга (План расчетов с кредиторами) |
| 05 |
Налоговые выплаты |
Итого выплаты по НДС + Возмещенный НДС, зачеты + Налог на прибыль + Налог на имущество + Прочие налоги и сборы ± План-фактное отклонение (План расчетов с кредиторами) ± НДС от инвест. деятельности (Инвестиционный план → Инвестиционные активы) ± НДС от операций с активами (Инвестиционный план → Основные средства и прочие активы) |
| 06 |
Прочие выплаты и поступления |
Коммерческие расходы +
Административные расходы +
Прочие операционные расходы +
Прочие внереализационные расходы (доходы) ±
План-фактное отклонение (План расчетов с кредиторами) + Учет резервов: "Коммерческие расходы" + "Административные расходы" + "Прочие операционные расходы" ± ПФО резервов (Финансовый план → Резервы предстоящих расходов) ± денежные средства и эквиваленты (Инвестиционный план → Инвестиционные активы: Депозиты до востребования, Краткосрочные высоколиквидные инвестиции)
|
| ИНВЕСТИЦИОННЫЙ ДЕНЕЖНЫЙ ПОТОК = ( [11] + [12] + [13] ) - ( [08] + [09] + [10] ) |
| 08 |
Приобретение прав собственности |
Покупка прав собственности (Инвестиционный план → Инвестиционные активы) |
| 09 |
Покупка основных средств и прочих активов |
Покупка активов (Инвестиционный план → Основные средства и прочие активы) |
| 10 |
Прочие инвестиционные затраты |
Инвестиции в ассоциированные компании [Расходы] (Настройки корректировок и баланса → Таблица корректировок) + Размещение денежных средств [более 12 месяцев] (Инвестиционный план → Инвестиционные активы) + Модернизация активов (Инвестиционный план → Основные средства и прочие активы) |
| 11 |
Продажа прав собственности |
Продажа прав собственности (Инвестиционный план → Инвестиционные активы) |
| 12 |
Продажа основных средств и прочих активов |
Продажа активов (Инвестиционный план → Основные средства и прочие активы) |
| 13 |
Прочие поступления денежных средств |
Инвестиции в ассоциированные компании [Доходы] (Настройки корректировок и баланса → Таблица корректировок) + Изъятие денежных средств [более 12 месяцев] (Инвестиционный план → Инвестиционные активы) |
| ФИНАНСОВЫЙ ДЕНЕЖНЫЙ ПОТОК = ( [15] + [16] ) - ( [17] + [18] + [19] ) |
| 15 |
Поступления от выпуска долевых инструментов |
Оплаченный капитал - Изъятый капитал ± ПФО Оплаченный капитал, изъятый капитал + Эмиссионный доход - Издержки в связи с размещением ± ПФО эмиссионный доход + доля меньшинства ± ПФО доля меньшинства (Финансовый план → Размещенные долевые инструменты) |
| 16 |
Поступления от займов |
Расчет займов ± ПФО планирование кредитных продуктов (Финансовый план → Кредитные продукты) |
| 17 |
Выплаты в погашение займов |
Расчет выплат по долгу ± ПФО планирование кредитных продуктов (Финансовый план → Кредитные продукты) |
| 18 |
Выплаты по финансовой аренде |
Расчет выплат по финансовой аренде ± ПФО планирование финансовой аренды (Финансовый план → Операционная и финансовая аренда) |
| 19 |
Выплаченные дивиденды |
Распределение прибыли (дивиденды) ± ПФО дивиденды (Финансовый план → Размещенные долевые инструменты) |
() – в круглый скобках указан источник данных.
Если в Cash-Flow, в строке «Баланс денежных средств и их эквивалентов на конец периода», зафиксированы отрицательные значения, расчет таблицы «Балансовый отчет» будет прерван – до устранения отрицательных значений.
Применяемые и рекомендуемые процедуры и функции
- Если вы удалили часть данных по ошибке или выполнили действие, наносящее ущерб данным, нужно выйти из программы без сохранения: "Главное меню → Файл проекта → Выход без сохранения".
- Если вы завершаете работу с программой, сохраните изменения: "Главное меню → Файл проекта → Сохранить" (или Ctrl+S). Или используйте выход из программы с сохранением.
- Периодически выполняйте резервное копирование данных: "Главное меню → Файл проекта → Сохранение и резервирование" или Ctrl+Shift+S. Файл проекта сохраниться в папке «backup», имя проекта будет отображать дату и время сохранения. Для восстановления файла, просто скопируйте его в системную папку («BPlanExpress»).
- Если у вас несколько проектов (или вариантов расчета) создайте файл-шаблон, и, начиная новый проект, открывайте файл-шаблон, в котором сохранены ваши настройки или предварительные расчеты проекта, выберите пункт меню: "Главное меню → Файл проекта → Создать новый проект". Это позволит сократить время разработки проектов.
☛ Заметьте, новый проект создается в системной папке («BPlanExpress»), которая открывается по умолчанию.
- Выполнить итоговый расчет: "Главное меню → Данные → Рассчитать". Тоже самое – F9.
- Очистить таблицу (обнулить значения): "Главное меню → Данные → Очистить таблицу".
- Удалить таблицу (удалить все данные и параметры настроек таблицы): "Главное меню → Данные → Удалить таблицу".
- Очистить строку (обнулить значения): "Контекстное меню (правая кнопка мыши) → Очистить строку."
- Транслит: "Главное меню → Настройки → Транслит текста таблиц". Выберите язык перевода.
- Экспорт: "Главное меню → Отчеты → Экспорт в Excel". Там же – экспорт в Word.
- Финансовый и инвестиционный анализ. Настройки параметров показателей эффективности проекта: "Главное меню → Настройки → Инвестиционный анализ".
- Быстрый график: "Контекстное меню (правая кнопка мыши) → График строки." Перед вызовом, установите курсор в любом месте строки с нужными данными. Смотрите также раздел «Подготовка отчетов и бизнес-планов. Графики».
